Тесты для подготовки к экзамену по дисциплине «Рынок ценных бумаг»

Информация о документе:

Дата добавления: 05/11/2015 в 20:46
Количество просмотров: 64
Добавил(а): Ирина Даренская
Название файла: testy_dlya_podgotovki_k_ekzamenu_po_discipline_ryn.doc
Размер файла: 271 кб
Рейтинг: 0, всего 0 оценок

Тесты для подготовки к экзамену по дисциплине «Рынок ценных бумаг»

Тесты для подготовки к экзамену

по дисциплине «Рынок ценных бумаг»


  1. Рынок с немедленным исполнением сделок в течение 1–2 рабочих дней, не считая дня заключения сделки, — это:

    1. срочный рынок;

    2. организованный рынок;

    3. кассовый рынок;

    4. все варианты верны.

2. Рынок, где в качестве посредников выступают небанковские компании по ценным бумагам, называется:

  1. небанковская модель;

  2. банковская модель;

  3. смешанная модель;

  4. все варианты верны

3. Рынок, где посредниками являются как банки, так и небанковские компании, называется:

  1. небанковская модель;

  2. банковская модель;

  3. смешанная модель;

  4. все варианты верны

4. В чем состоит отличие организованного рынка ценных бумаг от неорганизованного?

  1. на организованном рынке торгуют любые участники рынка, а на неорганизованном — только профессиональные участники рынка;

  2. торговля на неорганизованном рынке ценных бумаг осуществляется на основе законодательно установленных правил, а на организованном правила не установлены;

  3. на организованном рынке обращение ценных бумаг осуществляется на основе законодательно установленных правил между лицензированными профессиональными посредниками, а на неорганизованном — без соблюдения единых для всех участников рынка правил;

  4. все варианты верны

5. Открытие счетов депо для владельцев эмиссионных ценных бумаг осуществляет:

  1. регистратор;

  2. депозитарий;

  3. клиринговая организация;

  4. все варианты верны

6. Рынок, где осуществляется обращение ценных бумаг на основе законодательно установленных правил между лицензированными профессиональными посредниками, — это:

  1. неорганизованный рынок;

  2. кассовый рынок;

  3. организованный рынок;

  4. все варианты верны

7. К специфическим функциям рынка ценных бумаг относят:

  1. аккумулирующую функцию;

  2. перераспределительную функцию;

  3. учетную функцию;

  4. все варианты верны

8. Что относится к объектам рынка ценных бумаг?

  1. эмитент;

  2. инвестор;

  3. акция;

  4. все варианты верны

9. Рынок, где производится купля-продажа ранее выпущенных ценных бумаг, — это:

  1. первичный рынок;

  2. вторичный рынок;

  3. третичный рынок;

  4. все варианты верны

10. В зависимости от времени и способа поступления ценных бумаг в оборот рынок ценных бумаг подразделяется:

  1. на первичный и вторичный;

  2. на международный, региональный, национальный и местный;

  3. на организованный и неорганизованный;

  4. все варианты верны

11. Рынок, на котором заключаются разнообразные по виду сделки со сроком исполнения, превышающим 2 рабочих дня, — это:

  1. кассовый рынок;

  2. срочный рынок;

  3. неорганизованный рынок;

  4. все варианты верны.

12. Рынок, организованный фондовой (фьючерсной, фондовыми секциями валютной и товарной) биржей и работающими на ней брокерскими и дилерскими фирмами, — это:

  1. внебиржевой рынок;

  2. срочный рынок;

  3. биржевой рынок;

  4. все варианты верны

13. Как называется деятельность по сбору, фиксации, обработке, хранению и предоставлению данных, составляющих систему ведения реестра владельцев ценных бумаг?

  1. брокерская деятельность;

  2. дилерская деятельность;

  3. деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;

  4. все варианты верны

14. Кто осуществляет государственное регулирование рынком ценных бумаг?

  1. саморегулируемая организация;

  2. федеральная служба по финансовым рынкам;

  3. биржа;

  4. все варианты верны

15. Место, где происходит первичная эмиссия и первичное размещение ценных бумаг, — это:

  1. первичный рынок;

  2. вторичный рынок;

  3. третичный рынок;

  4. все варианты верны

16. Фондовые биржи согласно российскому законодательству создаются в организационно-правовой форме:

  1. общества с ограниченной ответственностью или закрытого акционерного общества;

  2. акционерного общества;

  3. некоммерческого партнерства;

  4. все варианты верны

17. К общерыночным функциям рынка ценных бумаг относят:

  1. аккумулирующую функцию;

  2. использование ценных бумаг в приватизации;

  3. учетную функцию;

  4. все варианты верны

18. Кто осуществляет деятельность по хранению ценных бумаг и учету прав на ценные бумаги?

  1. регистратор;

  2. депозитарий;

  3. доверительный управляющий;

  4. все варианты верны

19. Сфера обращения ценных бумаг, не допущенных к котировке на фондовых биржах, — это:

  1. биржевой рынок;

  2. внебиржевой рынок;

  3. срочный рынок;

  4. все варианты верны

20. Какая деятельность признается деятельностью по организации торговли на рынке ценных бумаг?

  1. дилерская деятельность;

  2. брокерская деятельность;

  3. предоставление услуг, непосредственно способствующих заключению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами между участниками рынка ценных бумаг;

  4. все варианты верны

21. Деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами от имени и за счет клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) или от своего имени и за счет клиента, на основании возмездных договоров с клиентом, — это:

  1. дилерская деятельность;

  2. депозитарная деятельность;

  3. брокерская деятельность;

  4. все варианты верны.

22. Как называется деятельность по совершению сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки/продажи этих ценных бумаг по объявленным ценам?

  1. брокерская деятельность;

  2. дилерская деятельность;

  3. депозитарная деятельность;

  4. все варианты верны

23. Как называется деятельность по предоставлению услуг, непосредственно способствующих заключению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами между участниками рынка ценных бумаг?

  1. депозитарная деятельность;

  2. дилерская деятельность;

  3. деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг;

  4. все варианты верны

24. Лицо, пользующееся услугами депозитариев по хранению ценных бумаг и/или учету прав на ценные бумаги, именуется:

  1. эмитентом;

  2. депонентом;

  3. дилером;

  4. все варианты верны

25. Кто осуществляет деятельность по определению взаимных обязательств и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним?

  1. депозитарий;

  2. клиринговая организация;

  3. регистратор;

  4. все варианты верны

26. Рынок, где осуществляется обращение ценных бумаг без соблюдения единых для всех участников рынка правил, — это:

  1. организованный рынок;

  2. неорганизованный рынок;

  3. срочный рынок;

  4. все варианты верны

27. Физические и юридические лица, имеющие временно свободные средства и желающие инвестировать их для получения дополнительных доходов, — это:

  1. инвесторы;

  2. эмитенты;

  3. все варианты верны

28. Кто осуществляет деятельность по определению взаимных обязательств и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним?

  1. депозитарий;

  2. клиринговая организация;

  3. регистратор;

  4. все варианты верны

29. Определите виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, которые могут быть совмещены одним юридическим лицом:

  1. брокерская и деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;

  2. деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг и дилерская деятельность;

  3. депозитарная деятельность, клиринговая деятельность и деятельность по организации торговли;

  4. все варианты верны

30. Рынок, где посредниками выступают банки, называется:

  1. небанковская модель;

  2. банковская модель;

  3. смешанная модель;

  4. все варианты верны

31. Согласно Федеральному закону «О рынке ценных бумаг» юридическое лицо или органы исполнительной власти либо органы местного самоуправления, несущие от своего имени обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных ими, — это:

  1. эмитент;

  2. инвестор;

  3. все варианты верны.

32. Как называется деятельность по осуществлению юридическим лицом от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления переданными ему во владение и принадлежащими другому лицу, в интересах этого лица или указанных этим лицом третьих лиц, ценными бумагами?

  1. брокерская деятельность;

  2. дилерская деятельность;

  3. деятельность по управлению ценными бумагами;

  4. все варианты верны

33. Выпускать собственные ценные бумаги брокер на рынке ценных, бумаг  право: 

  1. имеет;

  2. не имеет.

34. Чем отличается первичный рынок от вторичного рынка ценных бумаг?

  1. первичный рынок — это рынок, который обслуживает выпуск (эмиссию) и первичное размещение ценных бумаг, а вторичный — только выпуск;

  2. на первичном рынке происходит обращение только что выпущенных в обращение ценных бумаг, а на вторичном — ранее выпущенных ценных бумаг;

  3. к задачам первичного рынка ценных бумаг относят развитие инфраструктуры рынка, а вторичного — организацию выпуска ценных бумаг;

  4. все варианты верны

35. Сфера экономических отношений, связанных с выпуском и обращением ценных бумаг, — это:

  1. рынок недвижимости;

  2. рынок ценных бумаг;

  3. рынок драгоценных камней и драгоценных металлов;

  4. все варианты верны

36. Что устанавливается фьючерсной сделкой?

  1. обязательство сторон и дата исполнения;

  2. право выбора одной из сторон;

  3. период исполнения и сумма платежа;

  4. все варианты верны

37. Хозяйствующие субъекты, стремящиеся получить дополнительные источники финансирования, а также органы государственной власти, выпускающие займы для покрытия части государственных расходов, — это:

  1. инвесторы ценных бумаг;

  2. эмитенты ценных бумаг;

  3. все варианты верны

38. Что относится к субъектам рынка ценных бумаг?

  1. акция;

  2. брокер;

  3. облигация;

  4. все варианты верны

39. Кто осуществляет деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг?

  1. депозитарий;

  2. доверительный управляющий;

  3. биржа;

  4. все варианты верны

40. Как называется деятельность по определению взаимных обязательств по поставке (переводу) ценных бумаг участников операций с ценными бумагами?

  1. брокерская деятельность;

  2. депозитарная деятельность;

  3. клиринговая деятельность;

  4. все варианты верны

41. Ликвидность ценной бумаги тем выше, чем риск по ней:

  1. ниже;

  2. выше.

42. Ценная бумага - это:

  1. документ;

  2. имущественное право;

  3. вещь;

  4. движимое имущество;

  5. все варианты верны

43. Деятельностью по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним является:

  1. клиринговая деятельность;

  2. деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;

  3. депозитарная деятельность;

  4. все варианты верны

44. Как называется деятельность по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги?

  1. брокерская деятельность;

  2. дилерская деятельность;

  3. депозитарная деятельность;

  4. все варианты верны

45. Ордерными ценными бумагами являются:

  1. переводные векселя;

  2. простые векселя;   

  3. коносаменты;

  4. чеки;

  5. все варианты верны

46. Риск того, что эмитент   долговых  ценных бумаг не выплатит проценты по ним или сумму основного долга, называется:

  1. процентным;

  2. кредитным;

  3. урегулирования расчетов;

  4. инфляционным;

  5. мошенничества;

  6. все варианты верны

47. Двойные непрерывные  аукционные рынки используются:

  1. на фондовой бирже;

  2. первичном рынке ценных бумаг при эмиссии государственных долговых обязательств;

  3. вторичном дилерском рынке; 

  4. все варианты верны

48. Массовое ажиотажное учредительство новых акционерных обществ, предприятий, банков в периоды делового подъема называется:

  1. панамой;

  2. грюндерством;

  3. спекуляцией;

  4. мошенничеством;

  5. все варианты верны

49. Понятию двойной аукционный рынок соответствуют термины:

  1. непрерывный аукционный рынок;

  2. онкольный рынок;

  3. все варианты верны

50. Открытое акционерное общество, исключительным предметом деятельности которого является инвестирование имущества в ценные бумаги и иные объекты, — это:

  1. паевой инвестиционный фонд;

  2. банк;

  3. акционерный инвестиционный фонд;

  4. все варианты верны

51. Систематический риск - это риск:

  1. недиверсифицируемый и непонижаемый;

  2. недиверсифицируемый и понижаемый;

  3. диверсифицируемый и непонижаемый;

  4. диверсифицируемый и понижаемый;

  5. все варианты верны

52. В России выпуск акций на предъявителя:

  1. разрешен без каких-либо ограничений;                                 

  2. разрешен в определенном отношении к величине оплаченного уставного капитала;

  3. разрешен только для привилегированных акций, не дающих права голоса на общем собрании акционеров;              

  4. запрещен.

53. Номинал, акций акционерного общества должен быть одинаковый для акций:

  1. привилегированных;

  2. обыкновенных;

  3. обыкновенных и привилегированных.

54. Обращение ГКО на вторичном рынке осуществляется на аукционе:

  1. простом;

  2. непрерывном;

  3. голландском;

  4. онкольном;

  5. все варианты верны

55. К рынкам ценных бумаг, на которых конкурируют только покупатели, относятся:

  1. стихийный

  2. простой аукцион;

  3. онкольный;

  4. дилерский;

  5. все варианты верны

56. К рынкам ценных бумаг, на которых конкурируют между собой как продавцы, так и покупатели, относятся:  

  1. дилерский рынок;

  2. непрерывный аукцион;

  3. стихийный рынок;

  4. все варианты верны

57. Уставная система голосования более выгодна акционерам:

  1. крупным;

  2. мелким;

  3. все варианты верны

58. Риск потерь, которые могут понести инвесторы и эмитенты в связи с изменениями процентных ставок на рынке, называется:

  1. кредитным;       

  2. процентным;

  3. валютным;

  4. капитальным;

  5. все варианты верны

59. Эмиссионная ценная бумага - это ценная бумага, которая:

  1. выпускается как в документарной, так и в бездокументарной форме;

  2. закрепляет совокупность имущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному выполнению, с соблюдением установленных законом формы и порядка;

  3. размещается выпусками;

  4. имеет равные объем и сроки осуществления прав внутри одного выпуска независимо от времени приобретения;

  5. все варианты верны

60. Акционерное общество с уставным капиталом 2000 млн руб. (оплачен полностью) принимает решение о втором выпуске акций. Предполагается, что весь выпуск будет состоять только из привилегированных акций. Объем второй эмиссии - 400 млн руб. Регистрирующий орган эмиссию:

  1. зарегистрирует;

  2. не зарегистрирует.

61. Привилегированные акции право голоса:

  1. дают;

  2. не дают;

  3. дают, если решаются вопросы о реорганизации и ликвидации акционерного общества.

62. Капитализация рынка ценных бумаг - это:

  1. рыночная стоимость всех компаний, входящих в листинг;

  2. средняя величина капиталов компаний, входящих в листинг;

  3. совокупность компаний, входящих в листинг;

  4. все варианты верны

63. Акционерное общество не выплатило дивиденды по привилегированным акциям. В этом случае акционеры - владельцы привилегированных акций право голоса на общем собрании акционеров:

  1. получают;

  2. не получают;

  3. получают по всем вопросам, кроме владельцев кумулятивных акций;

  4. получают по ограниченному кругу вопросов.

64. К рискам предприятия относятся риски:

  1. ликвидности, кредитный, процентный;       

  2. отраслевой, валютный, кредитный;

  3. валютный, ликвидности, инфляционный;

  4. все варианты верны

65. Ликвидационная стоимость обыкновенных акций определяется:

  1. в уставе акционерного общества;

  2. в решении о выпуске акций;

  3. в момент ликвидации акционерного общества;

  4. все варианты верны

66. На денежном рынке осуществляется движение капиталов:

  1. среднесрочных (от 1 до 5 лет);

  2. краткосрочных (до 1 года);

  3. долгосрочных (более 5 лет);

  4. все варианты верны

67. При двойных аукционных рынках торги ведутся:

  1. параллельно в двух операционных залах;

  2. при конкуренции продавцов между собой и покупателей между собой;

  3. по двойной схеме: предварительный аукцион до начала торгов и очный во время торгового собрания.

  4. все варианты верны

68. Номинальная стоимость акций, приобретенных акционерами, составляет:

  1. собственный капитал акционерного общества;

  2. уставный капитал акционерного общества;

  3. рыночную стоимость акционерного общества;

  4. все варианты верны

69. Какие виды ценных бумаг предоставляют держателю право на получение доли чистой прибыли компании?

  1. облигации;

  2. акции;

  3. векселя;

  4. варранты;

  5. все варианты верны

70. Инвестор, покупающий старшие ценные бумаги, по сравнению с младшими ценными бумагами свой несистематический риск:

  1. повышает;

  2. понижает.

71. Уровень доходности старшей ценной бумаги по отношению к младшей в среднем:

  1. ниже;

  2. выше.

72. На дилерском рынке конкурируют между собой:

  1. продавцы;

  2. покупатели;

  3. все варианты верны

73. К видам профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг относится деятельность:

  1. определению взаимных обязательств (клиринговая деятельность);

  2. хеджированию рисков на рынке ценных бумаг;

  3. заключению сделок на рынке срочных контрактов;

  4. все варианты верны

74. Вложение средств в суррогаты ценных бумаг по сравнению с вложением в ценные бумаги риск инвестора:

  1. снижает;

  2. повышает.

75. Финансовое положение предприятия считается устойчивым, если показатель оборачиваемости дебиторской задолженности по сравнению с показателем оборачиваемости кредиторской задолженности:

  1. существенно выше;

  2. существенно ниже;

  3. примерно такой же.

76. Если компания не распределяет всю прибыль между акционерами, а направляет ее на развитие производства, то показатель прибыли, приходящейся на одну обыкновенную акцию (EPS), в будущем будет при прочих равных условиях:

  1. увеличиваться;

  2. уменьшаться;

  3. останется без изменения.

77. К видам профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг относится деятельность:

  1. по ведению и хранению реестра собственников ценных бумаг;

  2. по управлению ценными бумагами;

  3. по определению взаимных обязательств (клиринг);

  4. все варианты верны

78. Институциональными инвесторами являются:

  1. инвестиционные фонды, негосударственные пенсионные фонды и страховые организации;

  2. Центральный банк и инвестиционные фонды;

  3. дилеры на рынке ценных бумаг и страховые организации;

  4. все варианты верны

79. В мировой практике принято рыночную цену акций указывать:

  1. в денежных единицах;

  2. в процентах от номинала;

  3. в других единицах;

  4. все варианты верны

80. В США выпуск безноминальных акций:

  1. разрешен;

  2. запрещен.

81. Рискованность ценной бумаги тем выше, чем доходность по ней:

  1. ниже;

  2. выше.

82. Произведение курсовой стоимости акций акционерного общества на количество обращающихся акций этого акционерного общества показывает:

  1. рыночную стоимость АО;

  2. собственный капитал АО;                                               

  3. уставный капитал АО;

  4. все варианты верны

83. На дилерских рынках цены устанавливаются по результатам:

  1. простого аукциона;

  2. онкольного аукциона;

  3. публичного объявления продавцами цен без последующего их изменения на основе аукционного механизма;

  4. все варианты верны

84. Двойные непрерывные аукционные рынки ценных бумаг целесообразно применять на рынках:

  1. с незначительным объемом предложения ценных бумаг и малым количеством профессиональных участников;

  2. неликвидных, при значительном колебании курсов ценных бумаг с целью восстановления объема и ликвидности рынка;

  3. значительных по объемам, отличающихся высокой плотностью и однородностью предложения, высокой ликвидностью, множественностью участников;

  4. все варианты верны

85. Размер дивиденда по привилегированным акциям может быть установлен:

  1. в твердой денежной сумме;

  2. в процентах к номиналу;

  3. другим способом, определенным уставом акционерного общества;

  4. все варианты верны

86. В уставе акционерного общества не определен дивиденд по привилегированным акциям. В этом случае:

  1. должны быть внесены изменения в устав акционерного общества;

  2. владельцы привилегированных акций имеют право на дивиденд наравне с владельцами простых акций;

  3. акционерное общество не вправе выпускать привилегированные акции;

  4. привилегированные акции конвертируются в простые акции;

  5. все варианты верны

87. При передаче денежных средств в доверительное управление получаемый доход является собственностью:

  1. инвестора;

  2. управляющей компании;

  3. депозитария;

  4. все варианты верны

88. К рискам управления инвестиционным портфелем относятся риски:

  1. ликвидности и валютный;

  2. временной, капитальный и отзывной;

  3. капитальный, валютный;

  4. все варианты верны

89. Несистематический риск - это риск:

  1. недиверсифицируемый и непонижаемый;

  2. недиверсифицируемый и понижаемый;

  3. диверсифицируемый и непонижаемый;

  4. диверсифицируемый и понижаемый;

  5. все варианты верны

90. На двойных аукционных рынках конкурируют между собой:

  1. только продавцы;

  2. только покупатели;

  3. продавцы и покупатели.

 91. К рискам предприятия относятся риски:

  1. капитальный;

  2. процентный;

  3. поставки;

  4. отзывной;

  5. селективный;

  6. все варианты верны

92. Коэффициент финансового левереджа компании существенно выше стандартного значения. Данная ситуация свидетельствует:

  1. о высоком значении кредитного риска;

  2. низком значении кредитного риска;

  3. неэффективном управлении ресурсами;

  4. эффективном управлении ресурсами;

  5. все варианты верны

93. По мере снижения рисков, которые несет данная ценная бумага:

  1. растут ее ликвидность и доходность;

  2. падают ее ликвидность и доходность;

  3. растет ее ликвидность и падает доходность;

  4. падает ее ликвидность и растет доходность.

94. Коэффициент финансового левереджа компании существенно ниже стандартного значения. Данная ситуация свидетельствует:

  1. о высоком значении кредитного риска;

  2. низком значении кредитного риска;

  3. неэффективном управлении ресурсами;

  4. эффективном управлении ресурсами;

  5. все варианты верны

95. К рискам управления портфелем и техническим рискам относятся риски:

  1. отзывной;

  2. поставки;

  3. капитальный;

  4. все варианты верны

96. По договору комиссии на операции с ценными бумагами брокер действует:

  1. за собственный счет;

  2. за счет клиента;

  3. за собственный или счет клиента в зависимости от положений договора.

97. К ценным бумагам роста относятся:

  1. государственные краткосрочные обязательства;

  2. простые акции новых компаний, действующих в передовых отраслях экономики;

  3. привилегированные акции крупных, хорошо известных компаний «кроличьи», облигации;

  4. депозитные и сберегательные сертификаты банков;

  5. все варианты верны

98. Размер дивиденда по простым акциям зависит:

  1. от решения общего собрания акционеров;

  2. чистой прибыли;

  3. решения совета директоров акционерного общества;

  4. количества акций, находящихся в обращении;

  5. величины собственных средств эмитента;

  6. все варианты верны

99. По договору комиссии на операции с ценными бумагами брокер заключает юридические сделки от имени:

  1. своего;

  2. клиента;

  3. своего или клиента в зависимости от положений договора.

100. Коэффициент «лакмусовой бумажки» - это:

  1. коэффициент текущей ликвидности;

  2. коэффициент покрытия краткосрочных обязательств;

  3. коэффициент абсолютной ликвидности;

  4. все варианты верны

101. По открытой подписке могут размещаться акции акционерного общества:

  1. открытого;

  2. закрытого;

  3. все варианты верны

102. Что представляет собой листинг?

  1. метод продажи ценных бумаг;

  2. процедуру допуска ценных бумаг к торговле;

  3. вид технологии учёта ценных бумаг;

  4. все варианты верны

103. Компания - профессиональный участник рынка ценных бумаг продала по поручению и за счет клиента пакет ценных бумаг на фондовой бирже. В этом случае данная компания получила доход в виде:

  1. прибыли от повышения курсовой стоимости ценных бумаг;

  2. платы за андеррайтинг ценных бумаг;

  3. комиссионных;

  4. все варианты верны

104. В мировой практике активное управление портфелем ценных бумаг по сравнению с пассивным управлением используется:

  1. значительно реже;

  2. примерно одинаково;

  3. значительно чаще.

105. В случае повышения рыночной ставки процента (при прочих равных условиях) курсовая стоимость акций:

  1. повышается;

  2. понижается;

  3. не изменяется, так как рыночная процентная ставка не оказывает влияния на курс акций.

106. Физическое лицо на законном основании функцию инвестиционного консультанта выполнять:

  1. может;   

  2. не может;

  3. может только после получения лицензии ФКЦБ,

107. Акционеры - владельцы привилегированных акций участвуют в общем собрании акционеров с правом голоса при решении следующих вопросов:

  1. реорганизации и ликвидации акционерного общества;

  2. выплате дивидендов по привилегированным акциям;

  3. при выборе руководящих органов акционерного общества;

  4. открытии филиалов и представительств;

  5. все варианты верны

108. В российском законодательстве выпуск голосующих привилегированных акций:

  1. разрешен;

  2. запрещен.

109. Какие из перечисленных ниже видов деятельности по российскому законодательству являются профессиональной деятельностью на рынке ценных бумаг?

  1. эмиссионная;

  2. инвестиционная;

  3. инновационная;

  4. депозитарная;

  5. все варианты верны

110. Коммерческие банки в Российской Федерации выполнять функции профессиональных участников рынка ценных бумаг:

  1. могут;

  2. не могут;                      

  3. могут только после получения соответствующей лицензии ФКЦБ.

111. Коммерческий банк получил Лицензию брокера на рынке ценных бумаг. Этот банк котировать ценные бумаги:

  1. может;

  2. не может.

112. Собственные акции акционерного общества, находящиеся на его балансе, право голоса:

  1. предоставляют;

  2. не предоставляют.

113. Дивиденды на собственные акции акционерного общества, находящиеся в его распоряжении:

  1. начисляются;

  2. не начисляются.

114. Как расшифровывается аббревиатура ГКО, обозначающая вид ценных бумаг РФ?

  1. государственные казначейские обязательства;

  2. государственные краткосрочные облигации;

  3. государственные купонные облигации.

115. Акция предоставляет ее владельцу право голоса с момента:

  1. заключения сделки купли-продажи акции;

  2. заключения сделки купли-продажи акции и полной оплаты акции;

  3. ее приобретения учредителями при создании акционерного общества и полной оплаты;

  4. все варианты верны

116. Что устанавливается опционной сделкой?

  1. обязательство сторон;

  2. дата исполнения;

  3. период исполнения;

  4. сумма платежа

117. К макроэкономическим, отраслевым и региональным рискам относятся риски:

  1. инфляционный;

  2. временной;

  3. мошенничества;

  4. селективный;

  5. все варианты верны

118. Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг в Российской Федерации регламентируется:

  1. Гражданским кодексом РФ;

  2. Законом РФ «Об акционерных обществах»;

  3. Законом РФ «О рынке ценных бумаг»;

  4. все варианты верны

119. Акции конкретный срок погашения:

  1. имеют;

  2. не имеют;

  3. имеют, если акционерное общество учреждено на определенный срок.

120. По российскому законодательству акционерное общество может выпускать привилегированные акции в размере 25% уставного капитала:

  1. объявленного;

  2. оплаченного;

  3. все варианты верны

121. Кумулятивные акции - это:

  1. простые акции, дающие право на кумулятивную систему голосования на общем собрании акционеров;

  2. привилегированные акции, по которым невыплаченный дивиденд накапливается и выплачивается в дальнейшем полностью;

  3. простые и привилегированные акции, обеспечивающие выбор своего представителя в совет директоров акционерного общества;

  4. все варианты верны

122. По российскому законодательству на общем собрании акционеров разрешена система голосования:

  1. уставная;

  2. кумулятивная;

  3. все варианты верны

123. По договору поручения на совершение операций с ценными бумагами брокер заключает юридические сделки от имени:

  1. своего;

  2. клиента;

  3. своего или клиента в зависимости от положений договора.

124. Деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг с другими видами профессиональной деятельности:

  1. совмещается;

  2. не совмещается

  3. совмещается только с депозитарной деятельностью.

125. Какие виды акций дают право участия в управлении капиталом корпорации?

  1. привилегированные;

  2. обыкновенные;

  3. любые виды.

126. Какой вид рынка ценных бумаг отличается постоянством места и времени совершения сделок?

  1. внебиржевой первичный:

  2. биржевой вторичный;

  3. внебиржевой вторичный.

127. Почему первичный рынок ценных бумаг называется именно первичным?

  1. ввиду приоритета значимости для экономики;

  2. в связи с тем, что является сферой первой продажи - купли;

  3. вследствие наиболее высокого объёма стоимостного оборота;

  4. все варианты верны

128. Кто из перечисленных субъектов являются членами фондовой биржи?

  1. эмитенты и инвесторы;

  2. брокеры и дилеры;

  3. эмитенты и брокеры.

129. Профессиональный участник рынка ценных бумаг - дилер котировать ценные бумаги право:

  1. имеет;

  2. не имеет.

130. Инвестиционная деятельность на рынке ценных бумаг лицензированию:

  1. подлежит;

  2. не подлежит.

131. Рыночная цена акций, выше, чем их внутренняя стоимость. Данная ситуация свидетельствует о том, что эти акции необходимо:

  1. покупать;

  2. продавать.

132. Какие виды акций приносят относительно стабильный доход?

  1. обыкновенные;

  2. привилегированные;

  3. любые виды.

133. Физическое лицо на законном оснований функции брокера на рынке ценных бумаг выполнять:

  1. может;

  2. не может;

  3. может только после получения лицензии ФКЦБ.

134. Физическое лицо на законном оснований функции дилера на рынке ценных бумаг выполнять:

  1. может; 

  2. не может;

  3. может только после получения лицензии ФКЦБ.

135. Может ли лицо, на профессиональной основе осуществляющее деятельность по ведению реестра, совмещать ее с другими видами деятельности на рынке ценных бумаг:

  1. может;

  2. не может;

  3. может, если имеет лицензию на ведение иной деятельности.

136. Выражениями - синонимами являются:

  1. номинальная стоимость акции и нарицательная стоимость акции;

  2. эмиссионная цена акции и балансовая цена акции;

  3. балансовая цена акции и номинальная стоимость акции;

  4. все варианты верны

137. Участвующие акции - это:

  1. простые акции, участвующие в распределении чистой прибыли;

  2. привилегированные акции, дающие право на фиксированный и экстра-дивиденд;                    

  3. привилегированные акции, дающие право участвовать в голосовании на общем собрании акционеров;

  4. все варианты верны

138. Кто совершает сделки купли-продажи ценных бумаг от имени и за счет клиента?

  1. дилер;

  2. брокер;

  3. депозитарий;

  4. все варианты верны

139. Операции от имени и за счет клиента на фондовой бирже проводят . . . . ?

  1. дилеры;

  2. эмитенты;

  3. инвесторы;

  4. брокеры;

  5. все варианты верны

140. Как называется деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами от имени и за счет клиента или от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом?

  1. брокерская деятельность;

  2. депозитарная деятельность;

  3. деятельность по определению взаимных обязательств;

  4. все варианты верны

141. В Российской Федерации  риски банков по операциям с ценными бумагами от рисков по кредитно-депозитной и расчетной деятельности:

  1. отграничены;    

  2. не отграничены.

142. Инвестиционный фонд профессиональным участником рынка ценных бумаг:

  1. является;

  2. не является.

143. Определите виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, которые могут быть совмещены одним юридическим лицом:

  1. клиринговая деятельность и деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;

  2. брокерская и дилерская деятельность;

  3. депозитарная деятельность и деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;

  4. все варианты верны

144. Акционерное общество акции различного номинала размещать:

  1. может;

  2. может только привилегированные;

  3. может только простые;

  4. может простые и привилегированные;

  5. не может.

145. Балансовая цена акции - это цена:

  1. по которой акции продаются на первичном рынке;

  2. которая определяется на основе документов бухгалтерской отчетности;

  3. реализуемого имущества акционерного общества в фактических ценах, приходящаяся на одну акцию.

  4. все варианты верны

146. Физическое лицо на законном основании функции управляющего на рынке ценных бумаг выполнять:

  1. может;

  2. не может;

  3. может только после получения лицензии ФКЦБ.

147. Кто осуществляет деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг?

  1. регистратор;

  2. брокер;

  3. дилер;

  4. все варианты верны

148. Кто совершает сделки купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и продажи этих ценных бумаг?

  1. дилер;

  2. брокер;

  3. доверительный управляющий;

  4. все варианты верны

149. По закрытой подписке могут размещаться акции акционерного общества:

  1. открытого;

  2. закрытого;

  3. все варианты верны

150. На голландском аукционе конкурируют между собой:

  1. продавцы;

  2. покупатели;

  3. все варианты верны

151. По российскому законодательству акции могут выпускаться как ценные бумаги:

  1. на предъявителя и именные;

  2. именные и ордерные;

  3. ордерные и на предъявителя

152. Коммерческие банки в Российской Федерации на основе банковской лицензии на рынке ценных бумаг могут выступать в качестве:

  1. инвестиционного консультанта, эмитента и инвестора;

  2. депозитария и инвестора;

  3. андеррайтера и инвестиционного консультанта

153. Внутренняя стоимость акции равна рыночной цене этой акции:

  1. всегда;

  2. иногда;

  3. никогда.

154. Размер дивиденда по привилегированным акциям может быть установлен:

  1. в твердой денежной сумме;

  2. в процентах к номиналу;

  3. другим способом, определенным уставом акционерного общества;

  4. все варианты верны

155. Инвесторы А и Б - российские юридические лица. Инвестор А приобрел пакет облигаций внутреннего Государственного валютного займа, а инвестор Б - облигации Американской корпорации с номиналом 100 долл. США. Валютный риск инвестора А по сравнению с инвестором Б:

  1. ниже;

  2. такой же;

  3. выше.

156. В России выпуск безноминальных акций:

  1. разрешен;

  2. запрещен.

157. Источниками информации для финансового анализа компании являются:

  1. бухгалтерская отчетность;

  2. биржевые котировки акций;

  3. данные технического анализа;

  4. все варианты верны

158. Основной задачей саморегулируемых организаций на рынке ценных бумаг является:

  1. получение максимальной прибыли;

  2. установление правил и стандартов профессиональной деятельности;

  3. налогообложение;

  4. все варианты верны

159. Простой аукционный рынок является наиболее эффективным в случае предложения товаров:

  1. однородных;

  2. разнородных;

  3. все варианты верны

160. К видам профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг относится деятельность:

  1. брокерская;

  2. дилерская;

  3. депозитарная;

  4. по организации торговли ценными бумагами;

  5. все варианты верны

161. Чем выше доля собственных средств компании в совокупном объеме ее активов, тем кредитный риск:

  1. выше;

  2. ниже;

  3. кредитный риск от данного соотношения не зависит.

162. Как именно называется основной закон РФ, регулирующий деятельность фондового рынка?

  1. о рынке ценных бумаг;

  2. о ценных бумагах и фондовых биржах;

  3. о фондовом рынке.

163. Физическое лицо на законном оснований функции дилера на рынке ценных бумаг выполнять:

  1. может; 

  2. не может;

  3. может только после получения лицензии ФКЦБ.

 164. Стихийным является рынок:

  1. прибиржевой, или «уличный», на котором торгуют ценными бумагами, не котирующимися на бирже;

  2. испытывающий внезапные стихийные колебания (падения или подъемы) курсов ценных бумаг;

  3. функционирующий без всяких правил: правил доступа ценных бумаг и участников к торгам, механизма торговли, установления цен;

  4. все варианты верны

165. Акционерное общество размещать привилегированные акции, предоставляющие разные права их владельцам:

  1. может;

  2. не может.

166. Акция вернуть вклад акционера в уставный капитал акционерного общества право:

  1. дает;

  2. не дает.

167. «Ставка без риска» - это ставка:

  1. по депозитам в коммерческих банках;

  2. рефинансирования Центрального банка;

  3. доходности по краткосрочным обязательствам государства;

  4. ломбардного кредита;

  5. доходности по облигациям самых надежных частных эмитентов;

  6. все варианты верны

168. В чём состоит главное назначение первичного рынка ценных бумаг?

  1. мобилизация ресурсов для финансирования экономики;

  2. перераспределение финансовых ресурсов между отраслями экономики;

  3. получение спекулятивной прибыли эмитентом;

  4. все варианты верны

169. Кто совершает сделки купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и продажи этих ценных бумаг?

  1. дилер;

  2. брокер;

  3. доверительный управляющий;

  4. все варианты верны

170. Акция до момента ее полной оплаты голос на общем собрании акционеров:

  1. предоставляет;

  2. не предоставляет, за исключением акций, приобретенных учредителями при создании акционерного общества;

  3. не предоставляет.

171. При управлении инвестиционным портфелем минимальный уровень накладных расходов обеспечивает управление:

  1. активное;

  2. пассивное.

172. Внутренняя стоимость акции - это:

  1. стоимость акции, рассчитанная на основе стоимости чистых активов;

  2. ликвидационная стоимость акции;

  3. экспертная оценка аналитика;

  4. стоимость акции, рассчитанная как текущая стоимость будущих дивидендов;

  5. курсовая стоимость, скорректированная на величину выплаченных текущих дивидендов;

  6. все варианты верны

173. Что из перечисленного ниже по российскому законодательству является этапами эмиссии ценных бумаг?

  1. государственная регистрация целевого назначения выпуска;

  2. государственная регистрация отчета об итогах выпуска;

  3. государственная регистрация эмитента;

  4. государственная регистрация первого приобретателя выпуска;

  5. все варианты верны

174. По договору комиссии на операции с ценными бумагами брокер действует:

  1. за собственный счет;

  2. за счет клиента;

  3. за собственный или счет клиента в зависимости от положений договора.

175. К производным финансовым инструментам относятся:

  1. сертификаты акций;

  2. варранты;

  3. коносаменты;

  4. сберегательные сертификаты;

  5. все варианты верны

176. Первичное размещение ГКО осуществляется на аукционе:

  1. простом;

  2. двойном;

  3. голландском;

  4. онкольном;

  5. все варианты верны

177. Принцип «Одна акция - один голос за Директора» действует при системе голосования:

  1. уставной;

  2. кумулятивной;

  3. все варианты верны

178. Паевой инвестиционный фонд является:

  1. эмитентом ценных бумаг и инвестором на рынке ценных бумаг;

  2. только эмитентом ценных бумаг;

  3. профессиональным участником рынка ценных бумаг;

  4. все варианты верны

179. В среднем более низкий уровень несистематического риска характерен для управления инвестиционным портфелем:

  1. активного;

  2. пассивного.

180. По какой цене происходит первая продажа бескупонных (дисконтных) облигации?

  1. номинальной;

  2. ниже номинала;

  3. выше номинала.

181. Кто осуществляет деятельность по управлению ценными бумагами?

  1. регистратор;

  2. фондовая биржа;

  3. доверительный управляющий;

  4. все варианты верны

182. Акционер за деятельность акционерного общества несет ответственность:

  1. ограниченную;

  2. неограниченную;

  3. субсидиарную;

  4. солидарную;

  5. все варианты верны

183. Выпускать собственные ценные бумаги брокер на рынке ценных, бумаг  право: 

  1. имеет;

  2. не имеет.

184. Коммерческий банк быть брокером по операциям с государственными ценными бумагами право: 

  1. имеет; 

  2. не имеет;  

  3. имеет только после получения лицензии ФКЦБ.

185. При прочих равных условиях цена акции тем выше, чем текущая рыночная процентная ставка:

  1. выше;

  2. ниже.

186. К рынкам ценных бумаг, на которых конкурируют только продавцы, относятся:  

  1. стихийный;

  2. дилерский;

  3. непрерывный двойной аукцион;

  4. голландский аукцион;

  5. все варианты верны

187. Кумулятивная система голосования более выгодна акционерам:

  1. крупным;

  2. мелким;

  3. все варианты верны

188. Коммерческий банк инвестировать свои средства в муниципальные облигации право:     

  1. имеет;    

  2. не имеет.

189. Чем выше коэффициент текущей ликвидности предприятия, тем способность выполнить свои краткосрочные обязательства у предприятия:

  1. выше;

  2. ниже.

190. Каковы причины появления «уличного» рынка?

  1. жесткие ограничения допуска ценных бумаг к биржевой котировке;

  2. рутинный характер организации современной биржевой торговли;

  3. относительно большие затраты времени на куплю и продажу ценных бумаг через биржу;

  4. все варианты верны

191. Сколько времени занимает совершение кассовой биржевой сделки?

  1. 1 - 2 минуты;

  2. 10 - 20 минут;

  3. более получаса;

  4. более суток.

192. Юридическое лицо, имеющее лицензию на осуществление брокерской и/или дилерской деятельности на рынке ценных бумаг, оказывающее эмитенту услуги по подготовке проспекта ценных бумаг, — это:

  1. финансовый консультант;

  2. депозитарий;

  3. реестродержатель;

  4. все варианты верны

193. По договору поручения на совершение операций с ценными бумагами брокер действует:

  1. за собственный счет;

  2. за счет клиента;

  3. за собственный или счет клиента в зависимости от положений договора.

194. Причина длительного срока оплаты в срочных (спекулятивных) сделках?

  1. для изменения котировок ценных бумаг;

  2. для отсрочки платежа покупателю;

  3. для стабилизации биржевого оборота.;

  4. все варианты верны

195. Номинальная стоимость акций, приобретенных акционерами, составляет:

  1. собственный капитал акционерного общества;

  2. уставный капитал акционерного общества;

  3. рыночную стоимость акционерного общества;

  4. все варианты верны

196. Как можно охарактеризовать «уличный» рынок?

  1. как стихийный;

  2. как слабо организованный;

  3. как хорошо организованный.

197. Ценные бумаги являются имуществом:

  1. движимым;

  2. недвижимым;

  3. вопрос поставлен некорректно.

198. Дивиденд по привилегированным акциям по сравнению с дивидендом по простым акциям в среднем:

  1. выше;

  2. ниже.

199. Физическое лицо на рынке ценных бумаг может на законных основаниях выполнять функции:

  1. эмитента;

  2. инвестора;         

  3. профессионального участника рынка ценных бумаг;

  4. все варианты верны

200. Сбалансированный портфель ценных бумаг - это портфель:

  1. обеспечивающий в равной степени безопасность, доходность, рост капитала и ликвидность;

  2. соответствующий представлению инвестора об оптимальном сочетании безопасности, доходности, роста капитала и ликвидности;

  3. составленный как из акций, так и из государственных и частных облигаций;

  4. в котором в разные активы вложены одинаковые суммы;

  5. все варианты верны